勃勃的美股投资日记

大家好，今天是2024年2月16日，星期五。一周又过去了，转眼我们就到了二月下旬。今天的内容会稍微有些短，因为我把原本放在今天日报中的，我所了解到的最新AMD/NVDA显卡业内消息取出，做成一期单独的日报周末发布。本期重点则为我下周的操作计划。

今天盘前公布的PPI数据显示，美国一月份的通胀超过预期。一月份PPI数据意外上涨，预期环比增长0.1%，实际增长0.3%，和去年同比增长也大超预期0.3个百分点。这已经不是本周第一次因为数据突变而改变市场的降息预期了。

降息预期一波三折，美联储把华尔街当猴耍？

让我们来回顾一下这一周，围绕降息预期波浪转阔的历程：

• 周二公布CPI数据，远超预期因此市场压住降息推迟，各大板块大跌；
• 周三美联储官员出来安抚情绪，市场反弹；
• 周四零售业数据遇冷，市场重拾降息预期市场大涨；
• 周五，PPI数据公布，和周二一样超过预期，美联储官员发出鹰派消息称第三季度才会开始降息，美股市场应声下跌。

我寻思这跌涨涨跌，把咱们大家当猴耍

其中，TNA跌幅较大，跌4.03%，QQQ下跌0.91%，SOXL下跌1.99%，TMF下跌1.77%，FNGS下跌1.05%，均未跌回周二低点。市场基本上重复了周二的行情，但是下跌的幅度少了一些。可能市场对这种利空信息出现已经有些疲倦，又或者机构仅仅是以PPI为借口在周末之前卖出仓位获利。

我认为，短期内真正能决定市场走向的，其实是下周三芯片巨头、AI当红炸子鸡NVDA的财报，在这之前的波动都只是为那一天的惊涛骇浪做准备。我们也会在周末的专题节目中分析一下NVDA财报，给出我们的预测。敬请期待。

中概板块表现坚挺

今日唯一收涨的其实是中概股板块。其中KWEB高开2%后收涨0.87%，YINN涨4.72%，JD涨2.8%。最近有消息传出加拿大养老金，Michael Burry基金大笔买入BABA，JD。

从技术上看，确实有筑底反弹的趋势。下图为BABA的K线，分析显示，BABA向上有望看涨到$85左右：

那么，中概股抄底的时机到了吗？我们会在文末聊一下我的仓位，和我对中概股的看法。

SMCI 大跌20%，做空期权翻200倍

可能是受到降息预期的影响，当然更有可能是因为股票超买，做多期权无利可图，某些机构出货引起踩踏，SMCI今天单日内大跌20%，一口气跌去过去连续两天大奇迹日的全部涨幅

• 每股的下跌幅度高达200美金
• 今天恰巧是期权结算日，早盘价外末日PUT期权的价格（以$850为例），在下午进入价内，最高翻了200倍

• 虽然我在昨天的日报中已经认为，因为$1000属于心理整数关口，会有一定的回调压力，并且也卖出了我Robinhood上全部，虽然不大的仓位。但我并没有做空的操作计划
• 反思一下，考虑到今天是周五，并且早盘的宏观数据也不佳，大盘普跌。其实应该可以买一个早餐前（如100刀）的末日put期权，参与一下。并不是为了赚钱，只是为了感受历史的宏大
• 当然，今天下跌幅度之大出人意料，盘中也有一些微弱的反弹。就算我早上买了，我也很可能拿不到下午第二波跌幅，而是在中午反弹的时候卖掉了。
• 以赌博心态参与也不能提高长期的投资能力。能赚到这笔钱的人确实有非凡的勇气、胆识和耐力。
• 但这样的一次操作可以更好的了解自己的心理弱点。就算今天不操作，随着大盘的下跌，我相信很多人的浮亏也并不少于100刀了。从盈亏比，最近的超买幅度，和心理价位的规律上看，小仓位博弈一下确实是一个投资人的合理的选择。我只能在未来增强自己这方面的能力。
• 好消息是，SMCI终于回调了。它意味着未来可能有上车的机会。我这次会紧密关注，争取不要再犯之前日报中总结过的错误。

关于SMCI和AI板块的操作计划与看法，请参考接下来的内容。

下周计划

因为昨天卖掉了SMCI，躲过一劫，所以今天主要的时间只是偶尔看看盘，看看SMCI跌到了什么位置，并没有具体操作。而市场对押注降息预期的反复，让我也难以判断今天市场走势虚实，考虑到真正重要的消息是下周的NVDA财报，在那之前我选择暂时按兵不动。

但在下周，关于SMCI， NVDA，ARM和中概股，我有这些操作计划：

（注：下周一美国股市因总统日不开盘，下周二开盘）

关于SMCI的看法

• 我的计划是，SMCI 跌到之前上涨涨幅的中位，也即$650附近，可以暂时抄底
• 看下走的走势，如果是重复GME/AMC的走势的话，这一波跌幅应该不会这么早结束，理论上会继续几天，杀掉WSB上YOLO的多单
• 等到多头耗尽入场，SMCI应该会超卖一些。但这都取决于下周一下跌的幅度有多大。
• 如果没有下跌，反而立刻反弹，那么上述推理都得作废。
• 如果反弹，必须要涨回前高$1000，否则会继续看跌。
• 如果是这个剧本，那么波动性将会很大，我就不暂时不看SMCI了，专心研究NVDA和AI市场，根据大盘的走势，进行适当调仓。